企业融资与贷款的策略与风险分析

在当今竞争激烈的商业环境中，企业的生存和发展离不开资金的支持，企业融资与贷款是企业获取资金的重要途径，对于企业的扩张、创新和发展具有至关重要的作用，融资与贷款过程中也伴随着各种风险，如信用风险、市场风险、操作风险等，如何制定合理的融资与贷款策略，降低风险，提高企业的融资效率和效益,是企业管理者和投资者关注的焦点问题。

企业融资与贷款的方式

（一）股权融资 股权融资是指企业通过发行股票或其他股权工具，吸引投资者入股，从而获得资金的一种融资方式，股权融资的优点是可以增加企业的自有资金，降低企业的负债率，提高企业的信誉和市场价值，股权融资的缺点是会稀释原有股东的股权,增加企业的管理成本和信息披露成本。

（二）债权融资 债权融资是指企业通过发行债券、向银行贷款等方式，获得资金的一种融资方式，债权融资的优点是可以在不稀释原有股东股权的情况下，获得大量的资金，同时可以享受利息税盾的好处，债权融资的缺点是会增加企业的负债率，提高企业的财务风险，同时需要按时支付利息和本金,增加企业的资金压力。

（三）内部融资 内部融资是指企业通过留存利润、折旧等方式，获得资金的一种融资方式，内部融资的优点是可以避免外部融资带来的风险和成本，同时可以提高企业的资金使用效率，内部融资的缺点是会受到企业盈利水平和现金流状况的限制,无法满足企业的大规模资金需求。

（四）政府融资 政府融资是指企业通过申请政府补贴、贷款担保等方式，获得资金的一种融资方式，政府融资的优点是可以获得政府的支持和优惠政策，降低企业的融资成本和风险，政府融资的缺点是申请程序复杂，审批时间长,同时需要满足政府的相关条件和要求。

企业融资与贷款的策略

（一）融资规模策略 企业在进行融资时，应该根据自身的资金需求和资金使用计划，合理确定融资规模，融资规模过大，会增加企业的负债率和财务风险，同时也会降低企业的资金使用效率；融资规模过小，会无法满足企业的资金需求，影响企业的发展，企业应该根据自身的实际情况，合理确定融资规模,避免盲目融资。

（二）融资方式策略 企业在进行融资时，应该根据自身的实际情况，选择合适的融资方式，不同的融资方式具有不同的优缺点，企业应该根据自身的资金需求、资金使用计划、风险承受能力等因素，选择合适的融资方式，对于短期资金需求，企业可以选择债权融资方式，如银行贷款、发行债券等；对于长期资金需求，企业可以选择股权融资方式，如发行股票、吸收风险投资等。

（三）融资时机策略 企业在进行融资时，应该选择合适的融资时机，融资时机的选择对于企业的融资成本和融资效率具有重要的影响，如果企业选择在市场行情较好、利率较低的时候进行融资，那么企业的融资成本会相对较低，融资效率会相对较高；如果企业选择在市场行情较差、利率较高的时候进行融资，那么企业的融资成本会相对较高，融资效率会相对较低，企业应该根据市场行情和自身的实际情况,选择合适的融资时机。

（四）融资风险控制策略 企业在进行融资时，应该加强融资风险控制，降低融资风险，融资风险控制的措施包括：加强信用风险管理，提高企业的信用评级；加强市场风险管理，合理确定融资价格和融资期限；加强操作风险管理，规范融资流程和操作程序；加强风险管理,建立健全风险管理体系。

企业融资与贷款的风险分析

（一）信用风险 信用风险是指企业在融资过程中，由于借款人无法按时偿还本息而导致的风险，信用风险的大小取决于借款人的信用状况、还款能力、还款意愿等因素，为了降低信用风险，企业应该加强信用风险管理，提高借款人的信用评级，加强对借款人的还款能力和还款意愿的评估,建立健全信用风险管理制度。

（二）市场风险 市场风险是指企业在融资过程中，由于市场价格波动而导致的风险，市场风险的大小取决于市场价格的波动幅度、市场供求关系、宏观经济环境等因素，为了降低市场风险，企业应该加强市场风险管理，合理确定融资价格和融资期限，加强对市场价格波动的监测和分析,建立健全市场风险管理制度。

（三）操作风险 操作风险是指企业在融资过程中，由于操作失误、内部控制不完善等因素而导致的风险，操作风险的大小取决于企业的内部控制制度、操作流程、人员素质等因素，为了降低操作风险，企业应该加强操作风险管理，规范融资流程和操作程序，加强对操作人员的培训和管理,建立健全操作风险管理制度。

（四）法律风险 法律风险是指企业在融资过程中，由于法律法规不完善、法律执行不力等因素而导致的风险，法律风险的大小取决于法律法规的完善程度、法律执行的力度、企业的法律意识等因素，为了降低法律风险，企业应该加强法律风险管理，建立健全法律风险管理制度，加强对法律法规的学习和研究,提高企业的法律意识。

企业融资与贷款是企业获取资金的重要途径，对于企业的扩张、创新和发展具有至关重要的作用，企业在进行融资与贷款时，应该根据自身的实际情况，制定合理的融资与贷款策略，选择合适的融资与贷款方式，控制融资与贷款风险，提高融资效率和效益，政府也应该加强对企业融资与贷款的监管，完善相关法律法规,为企业融资与贷款创造良好的环境。